2024年全國證券從業(yè)之金融市場基礎(chǔ)知識考試快速提分題附答案788

姓名:_________________編號:_________________地區(qū):_________________省市:_________________ 密封線 姓名:_________________編號:_________________地區(qū):_________________省市:_________________ 密封線 密封線 全國證券從業(yè)考試重點(diǎn)試題精編注意事項:1.全卷采用機(jī)器閱卷，請考生注意書寫規(guī)范；考試時間為120分鐘。2.在作答前，考生請將自己的學(xué)校、姓名、班級、準(zhǔn)考證號涂寫在試卷和答題卡規(guī)定位置。

3.部分必須使用2B鉛筆填涂;非選擇題部分必須使用黑色簽字筆書寫，字體工整，筆跡清楚。

4.請按照題號在答題卡上與題目對應(yīng)的答題區(qū)域內(nèi)規(guī)范作答，超出答題區(qū)域書寫的答案無效:在草稿紙、試卷上答題無效。一、選擇題

1、銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)發(fā)行資本補(bǔ)充債券，應(yīng)滿足的條件不包括（）。A.具有完善的公司治理機(jī)制B.償債能力良好，且成立滿1年C.遵守國家產(chǎn)業(yè)政策和信貸政策D.經(jīng)營穩(wěn)健，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)符合行業(yè)特征

2、下列說法中錯誤的是（）。A.基金份額持有人是基金的出資人、基金資產(chǎn)的所有者和基金投資回報的受益人B.基金份額持有人享有對基金份額的轉(zhuǎn)讓權(quán)C.基金管理人不得向基金份額持有人違規(guī)承諾收益或承擔(dān)損失D.基金托管人承擔(dān)基金虧損或終止的有限責(zé)任

3、證券投資基金在投資組合管理過程中對所投資證券進(jìn)行的深入研究與分析，有利于（）。Ⅰ．促進(jìn)信息的有效利用和傳播Ⅱ．市場合理定價Ⅲ．市場有效性的提高和資源的合理配置Ⅳ．市場交易的活躍A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

4、無面額股票的特點(diǎn)有（）。①可以明確標(biāo)識每一股所代表的股權(quán)比例②發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價格比較靈活③便于股票分割④為股票發(fā)行價格的確定提供依據(jù)A.①②④B.②③④C.②③D.①③④

5、運(yùn)用組合投資策略，可以降低甚至消除（）。A.市場風(fēng)險B.非系統(tǒng)風(fēng)險C.系統(tǒng)風(fēng)險D.政策風(fēng)險

6、影響股票價格的政治因素一般包括（）。Ⅰ．戰(zhàn)爭Ⅱ．政權(quán)更迭Ⅲ．重要法規(guī)的頒布Ⅳ．國際社會政治變化A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

7、行權(quán)價格可以取基礎(chǔ)資產(chǎn)在一段時間內(nèi)的平均值的期權(quán)。稱之為().A.平均期權(quán)B.任選期權(quán)C.百慕大期權(quán)D.障礙期權(quán)

8、股票應(yīng)載明的事項主要包括（）。Ⅰ．公司名稱Ⅱ．公司成立的日期Ⅲ．股票種類Ⅳ．票面金額A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、C.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

9、基金合同生效后，投資者申請購買基金份額的行為被稱作（）。A.申購B.認(rèn)購C.購買D.贖回

10、首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下投資者申購數(shù)量低于網(wǎng)下初始發(fā)行量的，發(fā)行人和主承銷商不得將網(wǎng)下發(fā)行部分向網(wǎng)上回?fù)埽c其相關(guān)說法中錯誤的是（）。A.網(wǎng)上投資者有效申購倍數(shù)超過50倍、低于100倍（含）的，應(yīng)當(dāng)從網(wǎng)下向網(wǎng)上回?fù)埽負(fù)鼙壤秊楸敬喂_發(fā)行股票數(shù)量的20%B.網(wǎng)上投資者有效申購倍數(shù)超過100倍的，回?fù)鼙壤秊楸敬喂_發(fā)行股票數(shù)量的30%C.網(wǎng)上投資者有效申購倍數(shù)超過150倍的，回?fù)芎鬅o鎖定網(wǎng)下發(fā)行比例不超過本次公開發(fā)行股票數(shù)量的10%D.其中所指公開發(fā)行股票數(shù)量應(yīng)按照扣除設(shè)定限售期的股票數(shù)量計算

11、（2019年真題）下列關(guān)于上市開放式基金的特點(diǎn)，錯誤的是（）A.可以在交易所申購、贖回B.申購和贖回以現(xiàn)金進(jìn)行C.對申購，贖回有規(guī)模上的限制D.可以在代銷網(wǎng)點(diǎn)申購，贖回

12、按照《證券公司另類投資子公司管理規(guī)范》的規(guī)定，證券公司設(shè)立另類子公司，應(yīng)當(dāng)符合的要求有（）。①具備中國證券監(jiān)督管理委員會核準(zhǔn)的證券自營業(yè)務(wù)資格②最近六個月各項風(fēng)險控制指標(biāo)符合中國證監(jiān)會及中國證券業(yè)協(xié)會的相關(guān)要求，且設(shè)立另類投資子公司后，各項風(fēng)險控制指標(biāo)仍持續(xù)符合規(guī)定③最近一年未因重大違法違規(guī)行為受到刑事或行政處罰，且不存在因涉嫌重大違法違規(guī)正受到監(jiān)管部門和有關(guān)機(jī)關(guān)調(diào)查的情形④公司章程有關(guān)對外投資條款中明確規(guī)定公司可以設(shè)立另類投資子公司，并經(jīng)注冊地中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)審批A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④

13、（）制度是指有資格的證券公司推薦符合條件的公司公開發(fā)行股票和上市，并對所有推薦的發(fā)行人的申請文件和信息披露資料進(jìn)行審慎核查，督導(dǎo)發(fā)行人規(guī)范運(yùn)作的制度。A.保薦B.發(fā)審委C.保代D.推薦

14、剔除資本結(jié)構(gòu)影響的估值方法有（）。①市盈率倍數(shù)法②企業(yè)價值/息稅前利潤倍數(shù)法③企業(yè)價值/息稅折舊攤銷前利潤倍數(shù)法A.①B.②C.②③D.①③

15、在大多數(shù)國家，社保基金分為兩個層次：一是國家以（）等形式征收的全國性社會保障基金；二是由企業(yè)定期向員工支付并委托基金公司管理的（）。A.社會保障稅；社會保險基金B(yǎng).社會保障稅；企業(yè)年金C.社會保險基金；社會保障基金D.社會保險基金；企業(yè)年金

16、貨幣政策是指政府或中央銀行為影響經(jīng)濟(jì)活動所采取的措施，其最終目標(biāo)包括（）。Ⅰ．穩(wěn)定物價Ⅱ．完全就業(yè)Ⅲ．促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長Ⅳ．平衡國際收支A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ

17、《中華人民共和國證券法》規(guī)定，我國證券公司的組織形式為（）。A.私營合伙企業(yè)B.私營獨(dú)資企業(yè)C.有限責(zé)任公司或股份有限公司D.非法人組織形式

18、在采用證券經(jīng)紀(jì)商場內(nèi)交易員進(jìn)行申報的情況下，場內(nèi)交易員操作確定客戶撤單的委托指令后，應(yīng)（）將執(zhí)行結(jié)果告知客戶。?A.在當(dāng)天交易時間結(jié)束前B.在一個工作日內(nèi)C.立即D.在一個交易日內(nèi)

19、下列關(guān)于我國社保基金的說法，不正確的是（）。A.主要由兩部分組成：一部分是社會保障基金，另一部分是社會保險基金B(yǎng).由全國社會保障基金理事會直接運(yùn)作的投資范圍限于銀行存款、在一級市場購買國債C.其投資范圍包括銀行存款、國債、證券投資基金、股票、信用等級在投資級以上的企業(yè)債、金融債等有價證券D.委托單個社保基金投資管理人進(jìn)行管理的資產(chǎn)不得超過年度社?；鹞匈Y產(chǎn)總值的30％

20、基金合同生效后，投資者申請購買基金份額的行為被稱為（）。A.申購B.認(rèn)購C.購買D.贖回

21、（）制度是指有資格的保薦人推薦符合條件的公司公開發(fā)行股票和上市，并對所有推薦的發(fā)行人的信息披露質(zhì)量和所作出的承諾提供訓(xùn)示、督促、輔導(dǎo)、指導(dǎo)和信用擔(dān)保的制度（）。A.保薦制度B.發(fā)審委制度C.保代制度D.推薦制度

22、發(fā)行中小非金融企業(yè)集合票據(jù)，應(yīng)該披露()Ⅰ信用增進(jìn)措施Ⅱ資金償付安排Ⅲ集合票據(jù)債券評級Ⅳ各企業(yè)主體信用等級A.Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

23、下列說法正確的有()。Ⅰ．發(fā)行人申請首次公開發(fā)行股票滿足持續(xù)經(jīng)營時限、連續(xù)盈利、凈資產(chǎn)及股本總額的有關(guān)規(guī)定Ⅱ．保薦人保薦發(fā)行人發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市，應(yīng)當(dāng)對發(fā)行人的成長性進(jìn)行盡職調(diào)查和審慎判斷并出具專項意見Ⅲ．招股說明書的有效期為5個月Ⅳ．發(fā)行人可在公司網(wǎng)站刊登招股說明書，且可以早于在中國證監(jiān)會網(wǎng)站披露的時間A.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

24、企業(yè)發(fā)行短期融資券應(yīng)依據(jù)《銀行間債券市場非金融企業(yè)債務(wù)融資工具注冊規(guī)則》在（）注冊。A.中國銀行間市場交易商協(xié)會B.中國人民銀行C.托管商業(yè)銀行D.中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司

25、（2018年真題）（）是指在中國境外注冊、在中國香港上市，但主要業(yè)務(wù)在中國內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來自中國內(nèi)地公司的股票。A.N股B.H股C.紅籌股D.B股

26、（2019年真題）中國香港和國際投資者習(xí)慣把那些（）的股票稱為紅籌股。Ⅰ．在中國境外注冊Ⅱ．在中國香港上市Ⅲ．主要業(yè)務(wù)在中國內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來自中國內(nèi)地公司Ⅳ．在紐約上市A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

27、證券投資基金在我國香港地區(qū)稱為()A.證券投資信托基金B(yǎng).投資基金C.共同基金D.單位信托基金

28、（2019年真題）封閉式基金的存續(xù)期應(yīng)在（）以上。A.10年B.2年C.15年D.5年

29、根據(jù)我國現(xiàn)行規(guī)定，事業(yè)法人可以用來進(jìn)行證券投資的資金主要有（）。①.自有資金②.依法募集的資金③.經(jīng)授權(quán)可以支配的預(yù)算內(nèi)資金④.有權(quán)自行支配的預(yù)算外資金A.①④B.②③C.①②④D.①②

30、10年國債期貨合約實(shí)行持倉期限制度，相關(guān)規(guī)定包括（）。Ⅰ．合約上市首日起，持倉限額為1000手Ⅱ．交割月份前一個月下旬的第一個交易日起，持倉限額為500手Ⅲ．交割月份第一個交易日起，持倉限額為300手Ⅳ．某一合約結(jié)算后單邊總持倉量超過60萬手的，結(jié)算會員下一交易日該合約單邊持倉量不得超過該合約單邊總持倉量的25%A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

31、EURONEXT(泛歐交易所)是由()合并而成的。Ⅰ．巴黎交易所Ⅱ．布魯塞爾交易所Ⅲ．倫敦交易所Ⅳ．阿姆斯特丹交易所A.Ⅰ、Ⅱ、B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

32、按照投資理念可將證券投資基金劃分為（）。A.封閉式基金和開放式基金B(yǎng).公募基金和私募基金C.主動型基金和被動型基金D.債券基金和股票基金

33、記賬式國債采取()方式分銷。Ⅰ．場內(nèi)掛牌Ⅱ．場內(nèi)簽訂分銷合同Ⅲ．場外簽訂分銷合同Ⅳ．試點(diǎn)商業(yè)銀行柜臺銷售A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

34、（2020年真題）下列不屬于衍生品市場的是（）A.期貨市場B.期權(quán)市場C.互換市場D.貨幣市場

35、目前，中國已基本形成了由（）調(diào)控和監(jiān)督、國家銀行為主體、政策性金融與商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)相分離，多種金融機(jī)構(gòu)分工合作、功能互補(bǔ)的現(xiàn)代化金融中介機(jī)構(gòu)體系。A.財政部B.中國證監(jiān)會C.中國銀保監(jiān)會D.中央銀行

36、下列選項中，不屬于債券評級程序中前期準(zhǔn)備階段的是（）。A.評估客戶向評估公司提出信用評級申請，雙方簽訂《信用評級協(xié)議書》B.評估小組應(yīng)向評估客戶發(fā)出《評估調(diào)查資料清單》，要求評估客戶在較短時間內(nèi)把評估調(diào)查所需資料準(zhǔn)備齊全C.根據(jù)需要，評估小組還要向主管部門、工商行政部門、銀行、稅務(wù)部門及有關(guān)單位進(jìn)行調(diào)查了解進(jìn)行核實(shí)D.評估公司指派項目評估小組，并制訂項目評估方案

37、下列關(guān)于貨幣政策中介目標(biāo)在是選取利率還是貨幣供應(yīng)量上存在爭議的表述中，錯誤的是（）。A.利率作為中介目標(biāo)的優(yōu)點(diǎn)，其可測性和相關(guān)性強(qiáng)B.利率容易受心理預(yù)期的影響C.利率作為中介目標(biāo)，其可控性強(qiáng)、抗干擾能力強(qiáng)D.隨著金融創(chuàng)新和金融監(jiān)管的放松，貨幣供應(yīng)量日益成為模糊的、難以控制的指標(biāo)

38、可轉(zhuǎn)換債券的票面利率（或可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票的股息率）是指可轉(zhuǎn)換債券作為一種債券的票面年利率（或優(yōu)先股票股息率），由發(fā)行人根據(jù)（）確定。①當(dāng)前市場利率水平②公司債券資信等級③發(fā)行條款A(yù).①②③B.①③C.②③D.①②

39、下列關(guān)于股票的流動性說法錯誤的是（）①通常情況下，大盤股的流動性比小盤股差②通常情況下，小盤股的流動性比大盤股差③通常情況下，非上市公司股票的流動性比上市公司股票差④通常情況下，上市公司股票的流動性比非上市公司股票差A(yù).①③B.①④C.②④D.②③

40、下列關(guān)于證券公司申請IB業(yè)務(wù)資格應(yīng)當(dāng)符合的條件的說法中，不正確的是（）。A.具有滿足業(yè)務(wù)需要的技術(shù)系統(tǒng)B.申請日前6個月各項風(fēng)險控制指標(biāo)符合規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)C.已按規(guī)定建立客戶交易結(jié)算資金第三方存管制度D.配備必要的業(yè)務(wù)人員，公司總部至少有3名具有期貨從業(yè)資格的業(yè)務(wù)人員

41、（2019年真題）全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)中掛牌股票采取做市轉(zhuǎn)讓方式的，須有（）家以上從事做市業(yè)務(wù)的主辦券商為其提供做市報價服務(wù)。A.3B.2C.1D.5

42、（2018年真題）中央銀行充當(dāng)商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)的最后貸款人，體現(xiàn)了中央銀行是（）職能。A.銀行的銀行B.發(fā)行的銀行C.政府的銀行D.市場的銀行

43、短期國庫券的特點(diǎn)包括（）。Ⅰ.違約風(fēng)險極小Ⅱ.流動性強(qiáng)Ⅲ.違約風(fēng)險大Ⅳ.流動性弱A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅣC.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ

44、下列關(guān)于中央銀行票據(jù)的說法中，錯誤的是()。A.中央銀行票據(jù)本質(zhì)上屬于特殊的金融債券B.是中央銀行為調(diào)節(jié)基礎(chǔ)貨幣發(fā)行的長期債券C.中央銀行票據(jù)直接面向公開市場業(yè)務(wù)一級交易商D.是一種重要的貨幣政策日常操作工具

45、按照發(fā)行和募集方式不同，資本市場可以分為（）Ⅰ.公募市場Ⅱ.私募市場Ⅲ.全球性市場Ⅳ.區(qū)域性市場A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

46、在我國，社保基金主要由（）組成。Ⅰ．社會保險基金Ⅱ．證券投資基金Ⅲ．社會保障基金Ⅳ．企業(yè)年金A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

47、金融租賃公司和汽車金融公司發(fā)行金融債券的條件包括：發(fā)行金融債券后，資本充足率均應(yīng)不低于（）。A.5％B.8％C.10％D.20％

48、以下關(guān)于契約型基金與公司型基金區(qū)別，說法不正確的是（）。A.契約型基金的資金是通過發(fā)行基金份額籌集起來的信托財產(chǎn)B.公司型基金的投資者購買基金公司的股票后成為該公司的股東C.契約型基金依據(jù)投資公司章程營運(yùn)基金D.目前我國的基金全部都是契約型基金

49、國外學(xué)者認(rèn)為股價變動要比經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)早（）。A.3～5個月B.4～6個月C.1～2個月D.2～3個月

50、國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)由（）組成。A.中國證券監(jiān)督管理委員會和中國銀行監(jiān)督管理委員會及其派出機(jī)構(gòu)B.中國銀行監(jiān)督管理委員會及其派出機(jī)構(gòu)C.中國證券監(jiān)督管理委員會及其派出機(jī)構(gòu)D.中國證券監(jiān)督管理委員會和證券交易所二、多選題

51、在證券交易所內(nèi)，債券成交就是要使買賣雙方在價格和數(shù)量上達(dá)成一致。這一程序必須遵循特殊的原則，又被稱為競價原則。這種競價規(guī)則的主要內(nèi)容是（）。①價格優(yōu)先②時間優(yōu)先③客戶委托優(yōu)先④合同優(yōu)先A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④

52、交易所市場的競價和詢價系統(tǒng)之間也可以進(jìn)行交易，本系統(tǒng)內(nèi)債券實(shí)行（）交易模式，跨系統(tǒng)實(shí)行（）交易模式。A.T+0.T+0B.T+0，T-1C.T-0，T+1D.T+0，T+1

53、目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品主要是由（）開發(fā)的各類結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品以及在交易所市場上市交易的各類結(jié)構(gòu)化票據(jù)，它們通常與某種金融價格相聯(lián)系，其投資收益隨該價格的變化而變化。A.中央銀行B.商業(yè)銀行C.保險公司D.證券交易所

54、下列關(guān)于證券公司的表述，說法不準(zhǔn)確的是（）。①證券公司是證券市場的主要參與者②作為中介機(jī)構(gòu)，在證券市場運(yùn)行中發(fā)揮著重要作用③證券公司是證券市場投融資服務(wù)的買方④本身不是證券市場重要的機(jī)構(gòu)投資者A.①②B.②③C.②④D.③④

55、按照基金的（）劃分，證券投資基金可分為成長型基金、收入型基金、平衡型基金。A.運(yùn)作方式B.投資標(biāo)的C.投資目標(biāo)D.投資理念

56、關(guān)于科創(chuàng)板強(qiáng)制退市的情形中，說法錯誤的是（）。A.重大違法強(qiáng)制退市，包括信息披露重大違法和公共安全重大違法行為B.交易類強(qiáng)制退市，包括累計股票成交量低于一定指標(biāo)，股票收盤價、市值、股東數(shù)量持續(xù)低于一定指標(biāo)等C.財務(wù)類強(qiáng)制退市，即明顯喪失持續(xù)經(jīng)營能力，包括主營業(yè)務(wù)大部分停滯或者規(guī)模極低，經(jīng)營資產(chǎn)大幅減少導(dǎo)致無法維持日常經(jīng)營等D.科創(chuàng)板上市公司的股票終止上市后，符合上交所規(guī)定條件的，不得申請重新上市

57、報價系統(tǒng)以服務(wù)市場參與人、便利市場參與人為目的，其特色包括（）。①全網(wǎng)運(yùn)營②完全開放③全時空④支持網(wǎng)上信息發(fā)布?A.①②④B.②③④C.①②③D.①③④

58、約翰.格利和愛德華.肖在20世紀(jì)50年代提出了（），揭示了金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)之間相互關(guān)聯(lián)、彼此滲透的關(guān)系（）。A.儲蓄一投資轉(zhuǎn)化機(jī)制B.利率一投資互動機(jī)制C.儲蓄一利率互動機(jī)制D.收入一投資轉(zhuǎn)化機(jī)制

59、關(guān)于基金資產(chǎn)估值，下列表述正確的有（）。Ⅰ．對流動性差的證券，估值時需要注意“濫估”問題Ⅱ．封閉式基金每個交易日都進(jìn)行估值Ⅲ．我國的開放式基金于每個交易日的次日估值Ⅳ．基金變更估值方法，需要及時進(jìn)行披露A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ

60、中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)按照審慎監(jiān)管原則，不可以（）A.要求基金銷售相關(guān)機(jī)構(gòu)及其股東、實(shí)際控制人報送相關(guān)信息、材料B.定期對基金銷售相關(guān)機(jī)構(gòu)從事基金銷售業(yè)務(wù)及相關(guān)服務(wù)的情況進(jìn)行現(xiàn)場檢查C.對基金銷售相關(guān)機(jī)構(gòu)及其股東，實(shí)際控制人報送的相關(guān)備案材料提出批準(zhǔn)與否的意見D.不定期對基金銷售相關(guān)機(jī)構(gòu)從事基金銷售業(yè)務(wù)及相關(guān)服務(wù)業(yè)務(wù)的情況進(jìn)行現(xiàn)場檢查

61、資本市場的多層次性體現(xiàn)在（）。①投資者結(jié)構(gòu)的多層次性②中介機(jī)構(gòu)和監(jiān)管體系的多層次性③交易定價的多樣性④交割清算方式的多樣性A.①②③B.①②④C.②③④D.①②③④

62、股票的價值包括()。Ⅰ．票面價值Ⅱ．賬面價值Ⅲ．清算價值Ⅳ．內(nèi)在價值A(chǔ).Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

63、（）是指基金經(jīng)理在資產(chǎn)組合管理過程中所采用的某一特定方式或投資目標(biāo)，是嚴(yán)格按照承諾對資產(chǎn)進(jìn)行配置以獲取預(yù)期收益的投資戰(zhàn)略或計劃。A.基金投資風(fēng)格B.基金投資理念C.基金投資管理D.基金投資流程

64、在資產(chǎn)證券化發(fā)展較為成熟的歐美市場，傳統(tǒng)的證券化資產(chǎn)包括（）和（）。A.銀行的債權(quán)資產(chǎn)企業(yè)的債權(quán)資產(chǎn)B.銀行的股權(quán)資產(chǎn)企業(yè)的股權(quán)資產(chǎn)C.銀行的債權(quán)資產(chǎn)企業(yè)的股權(quán)資產(chǎn)D.銀行的股權(quán)資產(chǎn)企業(yè)的債權(quán)資產(chǎn)

65、下列關(guān)于股票的說法錯誤的是（）。A.股票屬于資本證券，但又不是一種現(xiàn)實(shí)的資本B.股票代表了股東對股份公司凈資產(chǎn)的所有權(quán)C.股票是一種有價證券，其本身沒有價值D.股東權(quán)利的轉(zhuǎn)讓在股票占有的轉(zhuǎn)移之后進(jìn)行

66、反映一家公司的股票價值對其凈利潤的倍數(shù)的指標(biāo)是（）。A.市凈率倍數(shù)B.市盈率倍數(shù)C.市銷率倍數(shù)D.企業(yè)價值／息稅前利潤倍數(shù)

67、申請發(fā)行可交換公司債券，應(yīng)該滿足規(guī)定（）。①.申請人應(yīng)該是符合《公司法》《證券法》規(guī)定的有限責(zé)任公司或者股份有限公司②.公司最近1年末的凈資產(chǎn)額不少于人民幣5億元③.公司最近3個會計年度實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券1年的利息④.本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近1期末凈資產(chǎn)額的40%A.①②B.②③④C.①③④D.①②③④

68、（2020年真題）下列有關(guān)滬港通與滬倫通區(qū)別的說法，正確的是（）A.只有在中國境內(nèi)符合要求的證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)可根據(jù)相關(guān)規(guī)定申請開展跨境轉(zhuǎn)換業(yè)務(wù)B.滬港通與滬倫通業(yè)務(wù)均已開通，目前所有有意愿的投資者均可直接參與滬港通與滬倫通的交易C.滬倫通下，投資者跨境互相到對方市場直接買賣股票，滬港通則是將境外基礎(chǔ)股票轉(zhuǎn)換為存托憑證實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品跨境D.滬港通與滬倫通實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品跨境所采用的模式是不同的

69、證券市場較為重要的結(jié)構(gòu)有()。Ⅰ．層次結(jié)構(gòu)Ⅱ．品種結(jié)構(gòu)Ⅲ．交易場所結(jié)構(gòu)Ⅳ．交易時間結(jié)構(gòu)A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

70、（2019年真題）我國的混合資本債券的清償順序是（）。A.位于一般債務(wù)之前B.位于次級債務(wù)之前C.位于股權(quán)資本之后D.位于一般債務(wù)和次級債務(wù)之后

71、單一司法轄域內(nèi)的金融市場是（）。A.交易所市場B.場外交易市場C.國際金融市場D.國內(nèi)金融市場

72、按照權(quán)證行權(quán)的基礎(chǔ)資產(chǎn)或標(biāo)的資產(chǎn)，可將權(quán)證分為（）。A.股權(quán)類權(quán)證、債權(quán)類權(quán)證以及其他權(quán)證B.認(rèn)股權(quán)證和備兌權(quán)證C.認(rèn)購權(quán)證和認(rèn)沽權(quán)證D.平價權(quán)證、價內(nèi)權(quán)證和價外權(quán)證

73、申請證券、期貨投資咨詢從業(yè)資格的機(jī)構(gòu)，若分別從事證券或者期貨投資咨詢業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，有（）名以上取得證券、期貨投資咨詢從業(yè)資格的專職人員；同時從事證券和期貨投資咨詢業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，有（）名以上取得證券、期貨投資咨詢從業(yè)資格的專職人員。A.10；15B.10；10C.8；10D.5；10

74、關(guān)于國家股，下列說法正確的是（）。A.國家股可以轉(zhuǎn)讓，但是轉(zhuǎn)讓應(yīng)符合國家的有關(guān)規(guī)定B.國家股不是國有股權(quán)的一個組成部分C.國有股股利收入并沒有納入國有資產(chǎn)經(jīng)營預(yù)算D.國有資產(chǎn)折價入股無須按規(guī)定進(jìn)行評估確認(rèn)

75、股票應(yīng)載明的事項主要包括（）。Ⅰ．公司名稱Ⅱ．公司成立的日期Ⅲ．股票種類Ⅳ．票面金額A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、C.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

76、基金設(shè)立募集期內(nèi)，投資者申請購買基金份額的行為被稱作（）。A.申購B.認(rèn)購C.購買D.贖回

77、（）是指證券公司接受客戶委托代客戶買賣有價證券的業(yè)務(wù)。A.證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)B.證券投資咨詢業(yè)務(wù)C.證券自營業(yè)務(wù)D.證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

78、行為金融學(xué)認(rèn)為，有一項因素是影響投資決策和資產(chǎn)定價不可或缺的重要因素，主要通過投資者對資產(chǎn)價格走勢的預(yù)期來體現(xiàn)，該因素為（）。A.文化因素B.人口因素C.體制或管理因素D.心理因素

79、分析一個行業(yè)，主要從行業(yè)或產(chǎn)業(yè)競爭結(jié)構(gòu)、行業(yè)可持續(xù)性、抗外部沖擊的能力、（）入手。Ⅰ．監(jiān)管及稅收待遇Ⅱ．勞資關(guān)系Ⅲ．財務(wù)與融資問題Ⅳ．行業(yè)估值水平A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

80、下列關(guān)于大額可轉(zhuǎn)讓定期存單，說法正確的是（）。Ⅰ.有固定利率，也有浮動利率Ⅱ.利率高低取決于發(fā)行銀行的信用評級Ⅲ.利率高低取決于存單的期限Ⅳ.利率高低取決于經(jīng)濟(jì)形勢Ⅴ.利率高低取決于發(fā)行量A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

81、下列關(guān)于中期票據(jù)的說法，正確的是（）。A.中期票據(jù)的期限一般為1年以上、5年以下B.我國中期票據(jù)的期限通常為1年C.中期票據(jù)待償還余額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的30%D.企業(yè)在中期票據(jù)存續(xù)期內(nèi)變更募集資金用途應(yīng)提前披露

82、以下屬于套期保值基本原則的是（）。Ⅰ．交易方向相反Ⅱ．品種相同Ⅲ．?dāng)?shù)量相等Ⅳ．月份相同或相近A.Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ

83、債券的開戶合同應(yīng)當(dāng)包括如下事項（）。①委托人的真實(shí)姓名、住址、年齡、職業(yè)、身份證號碼②委托人與證券公司之間的權(quán)利和義務(wù)③確立開戶合同的有效期限④延長合同期限的條件和程序A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④

84、（2020年真題）資產(chǎn)支持證券是以（）為基礎(chǔ)發(fā)行證券。A.股票B.債券C.特定的資產(chǎn)池D.企業(yè)

85、債券信用評級的評級結(jié)果須經(jīng)（）以上的與會評審委員同意方為有效。A.1/2B.2/3C.3/4D.4/5

86、依據(jù)《證券投資基金法》的規(guī)定，關(guān)于基金財產(chǎn)的投資或者活動違規(guī)的有（）。①買賣股票或債券②承銷證券③從事承擔(dān)無限責(zé)任的投資④向基金管理人、基金托管人出資A.①②④B.②③④C.①②③④D.①②③

87、對客戶撤銷的委托，證券經(jīng)紀(jì)商須及時將凍結(jié)的()解凍。Ⅰ．資金Ⅱ．證券Ⅲ．賬戶Ⅳ．密碼A.Ⅰ、Ⅲ、B.Ⅰ、Ⅱ、C.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、

88、國家股股利收入依法納入（）經(jīng)營預(yù)算，并根據(jù)國家有關(guān)規(guī)定安排使用。A.國有資產(chǎn)B.中央財政C.地方財政D.個人資產(chǎn)

89、僅從股票的市場行為來分析股票價格未來變化趨勢的方法是（）。A.基本分析法B.技術(shù)分析法C.量化分析法D.特殊分析法

90、會員制的證券交易所是（）。A.以股份有限公司形式組成、不以營利為目的的法人團(tuán)體B.一個由會員自愿組成的、以營利為目的的社會法人團(tuán)體C.一個由會員自愿組成的、不以營利為目的的社會法人團(tuán)體D.以股份有限公司形式組成、以營利為目的的法人團(tuán)體

91、美國全美期貨業(yè)協(xié)會要求，對于（）等，期貨經(jīng)紀(jì)商除了要求客戶簽署風(fēng)險揭示書外，還要再簽署一份附加風(fēng)險揭示書。Ⅰ.已退休人士Ⅱ.年收入低于2.5萬美元者Ⅲ.凈資產(chǎn)低于2.5萬美元者Ⅳ.無期貨期權(quán)投資經(jīng)驗(yàn)者A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

92、下列關(guān)于憑證式國債的說法，錯誤的是()A.憑證式國債是一種可上市流通的儲蓄型債券B.商業(yè)銀行可以申請加入憑證式國債承銷團(tuán)C.發(fā)售采取開具憑證式國債收款憑證式的方式D.承銷商發(fā)售數(shù)量不得突破所承銷的國債量

93、買賣價差法常用的價差指標(biāo)不包括（）。A.買賣價差B.有效價差C.實(shí)現(xiàn)的價差D.合理價差

94、證券公司開展自營業(yè)務(wù)要求（）。①治理結(jié)構(gòu)健全，內(nèi)部管理有效，能夠有效控制業(yè)務(wù)風(fēng)險②建立完備的業(yè)務(wù)管理制度、投資決策機(jī)制、操作流程和風(fēng)險監(jiān)控體系③公司有合格的高級管理人員及適當(dāng)數(shù)量的從業(yè)人員、安全平穩(wěn)運(yùn)行的信息系統(tǒng)④對公開發(fā)行募集文件的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性進(jìn)行核查，向中國證監(jiān)會出具保薦意見A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④

95、國際上重要的股票價格指數(shù)期貨包括（）。①芝加哥商業(yè)交易所的標(biāo)準(zhǔn)普爾股票價格指數(shù)期貨系列②紐約期貨交易所的紐約證券交易所綜合指數(shù)期貨系列③芝加哥期貨交易所的道·瓊斯指數(shù)期貨系列④倫敦國際金融期權(quán)期貨交易的富時100種股票價格指數(shù)期貨系列?A.③④B.①②③C.①②③④D.①②④

96、下面關(guān)于公司債券的說法錯誤的是（）。A.非公開發(fā)行公司債券必須進(jìn)行信用評級B.對公司債券發(fā)行沒有強(qiáng)制性擔(dān)保要求C.非公開發(fā)行公司債券是否進(jìn)行信用評級由發(fā)行人確定D.非公開發(fā)行公司債券，募集資金用于約定的用途

97、我國對合格境外機(jī)構(gòu)投資者匯出匯入資金的規(guī)定有（）。①合格境外投資者應(yīng)當(dāng)在國家外匯管理局規(guī)定的時間內(nèi)匯入本金P②匯入的本金應(yīng)當(dāng)是國家外匯管理局批準(zhǔn)的可兌換貨幣③合格境外投資者未在規(guī)定時間內(nèi)匯滿本金的，應(yīng)當(dāng)向中國證監(jiān)會和國家外匯管理局做出口頭解釋容’④已批準(zhǔn)額度和實(shí)際匯入金額的差額，在未經(jīng)國家外匯管理局批準(zhǔn)之前不得匯入A.①②③B.①③④C.②③④D.①②④

98、（2021年真題）國債利率招標(biāo)時，規(guī)定的標(biāo)位變動幅度為（??）A.0.001%B.0.03%C.0.05%D.0.01%

99、下列關(guān)于基金管理人的基金資產(chǎn)估值工作的說法中，正確的有（）。Ⅰ．應(yīng)該制定相應(yīng)的制度，明確基金估值的原則和程序Ⅱ．使用合理、可靠的估值業(yè)務(wù)系統(tǒng)Ⅲ．須與基金托管人使用相同的估值業(yè)務(wù)系統(tǒng)Ⅳ．建立健全估值決策體系A(chǔ).Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

100、中證指數(shù)有限公司成立于()年。A.2000B.2003C.2004D.2005

參考答案與解析

1、答案：B本題解析：考查商業(yè)銀行資本補(bǔ)充債券的發(fā)行條件。根據(jù)中國人民銀行2018年第3號公告，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)發(fā)行資本補(bǔ)充債券，應(yīng)滿足以下條件：具有完善的公司治理機(jī)制；償債能力良好，且成立滿3年；經(jīng)營穩(wěn)健，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)符合行業(yè)特征，以服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)為導(dǎo)向，遵守國家產(chǎn)業(yè)政策和信貸政策；滿足宏觀審慎管理要求，且主要金融監(jiān)管指標(biāo)符合監(jiān)管部門的有關(guān)規(guī)定。

2、答案：D本題解析：承擔(dān)基金虧損或終止的有限責(zé)任是基金份額持有人必須承擔(dān)的義務(wù)之一．故D項錯誤。

3、答案：D本題解析：證券投資基金有利于證券市場的穩(wěn)定和健康發(fā)展。證券投資基金在投資組合管理過程中對所投資證券進(jìn)行的深入研究與分析，有利于促進(jìn)信息的有效利用和傳播，有利于市場合理定價，有利于市場有效性的提高和資源的合理配置。

4、答案：C本題解析：無面額股票也被稱為比例股票或份額股票，是指在股票票面上不記載股票面值，只注明它在公司總股本中所占比例的股票。無面額股票的特點(diǎn)包括：①發(fā)行或轉(zhuǎn)讓價格比較靈活；②便于股票分割。

5、答案：B本題解析：運(yùn)用組合投資策略，可以降低甚至消除非系統(tǒng)風(fēng)險

6、答案：C本題解析：政治及其他不可抗力因素對股票價格的影響很大，往往很難預(yù)料，主要有：（1）戰(zhàn)爭。（2）政權(quán)更迭、領(lǐng)袖更替等政治事件。（3）政府重大經(jīng)濟(jì)政策的出臺、社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃的制訂、重要法規(guī)的頒布等。（4）國際社會政治、經(jīng)濟(jì)的變化。（5）因發(fā)生不可預(yù)料和不可抵抗的自然災(zāi)害或不幸事件，給社會經(jīng)濟(jì)和上市公司帶來重大財產(chǎn)損失而又得不到相應(yīng)賠償，股價會下跌。

7、答案：A本題解析：有的期權(quán)合約具有兩種基礎(chǔ)資產(chǎn)，可以擇優(yōu)執(zhí)行其中一種（任選期權(quán)）；有的可以在規(guī)定的一系列時點(diǎn)行權(quán)（百慕大期權(quán)）；有的對行權(quán)設(shè)置一定條件（障礙期權(quán)）；有的行權(quán)價格可以取基礎(chǔ)資產(chǎn)在一段時間內(nèi)的平均值（平均期權(quán)）等。

8、答案：D本題解析：《中華人民共和國公司法》規(guī)定，股票采用紙面形式或者國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他形式。股票應(yīng)當(dāng)載明下列主要事項：公司名稱、公司成立的日期、股票種類、票面金額及代表的股份數(shù)、股票的編號。

9、答案：A本題解析：考查基金認(rèn)購和申購的概念區(qū)分。認(rèn)購指在基金設(shè)立募集期內(nèi)，投資者申請購買基金份額的行為。

10、答案：B本題解析：網(wǎng)上投資者有效申購倍數(shù)超過100倍的，回?fù)鼙壤秊楸敬喂_發(fā)行股票數(shù)量的40%。

11、答案：C本題解析：申購和贖回均以現(xiàn)金進(jìn)行，對申購和贖回沒有規(guī)模上的限制，可以在交易所申購、贖回，也可以在代銷網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)行。

12、答案：D本題解析：按照《證券公司另類投資子公司管理規(guī)范》的規(guī)定，證券公司設(shè)立另類投資子公司，應(yīng)當(dāng)符合以下要求：（1）具有健全的公司治理結(jié)構(gòu)，完善有效的內(nèi)部控制機(jī)制、風(fēng)險管理制度和合規(guī)管理制度，防范與私募基金子公司之間出現(xiàn)風(fēng)險傳遞和利益沖突；（2）具備中國證監(jiān)會核準(zhǔn)的證券自營業(yè)務(wù)資格；（3）最近六個月各項風(fēng)險控制指標(biāo)符合中國證監(jiān)會及中國證券業(yè)協(xié)會的相關(guān)要求，且設(shè)立另類投資子公司后，各項風(fēng)險控制指標(biāo)仍持續(xù)符合規(guī)定；（4）最近一年未因重大違法違規(guī)行為受到刑事或行政處罰，且不存在因涉嫌重大違法違規(guī)正受到監(jiān)管部門和有關(guān)機(jī)關(guān)調(diào)查的情形；（5）公司章程有關(guān)對外投資條款中明確規(guī)定公司可以設(shè)立另類投資子公司，并經(jīng)注冊地中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)審批；（6）中國證監(jiān)會及中國證券業(yè)協(xié)會規(guī)定的其他條件。

13、答案：A本題解析：保薦制度，指有資格的證券公司推薦符合條件的公司公開發(fā)行股票和上市，并對所推薦的發(fā)行人的申請文件和信息披露資料進(jìn)行審慎核查，督導(dǎo)發(fā)行人規(guī)范運(yùn)作的制度。

14、答案：C本題解析：考查股票的相對估值法中各方法的優(yōu)缺點(diǎn)。

15、答案：B本題解析：在大多數(shù)國家，社?；鸱譃閮蓚€層次：（1）國家以社會保障稅等形式征收的全國性社會保障基金。（2）由企業(yè)定期向員工支付并委托基金公司管理的企業(yè)年金。

16、答案：A本題解析：貨幣政策的最終目標(biāo)，是指貨幣政策在一段較長的時期內(nèi)所要達(dá)到的目標(biāo)，目標(biāo)相對固定，基本上與一個國家的宏觀經(jīng)濟(jì)目標(biāo)相一致，因此最終目標(biāo)也被稱作貨幣政策的戰(zhàn)略目標(biāo)或長期目標(biāo)。貨幣政策最終目標(biāo)包括穩(wěn)定物價、充分就業(yè)、經(jīng)濟(jì)增長、國際收支平衡和金融穩(wěn)定。

17、答案：C本題解析：《中華人民共和國證券法》規(guī)定，我國證券公司的組織形式為有限責(zé)任公司或股份有限公司，不得采取合伙及其他非法人組織形式。

18、答案：C本題解析：在委托未成交之前，客戶變更或撤銷委托，在采用證券經(jīng)紀(jì)商場內(nèi)交易員進(jìn)行申報的情況下，證券經(jīng)紀(jì)商營業(yè)部業(yè)務(wù)員須即刻通知場內(nèi)交易員，經(jīng)場內(nèi)交易員操作確認(rèn)后，立即將執(zhí)行結(jié)果告知客戶。

19、答案：D本題解析：2006年，財政部、勞動和社會保障部、國家外匯管理局發(fā)布《全國社會保障基金境外投資管理暫行規(guī)定》，根據(jù)該規(guī)定，對于以外匯形式上繳的境外國有股減持所得，社保基金理事會可以委托合格的境外投資管理人進(jìn)行境外投資，境外投資的比例，按成本計算，不得超過全國社?；鹂傎Y產(chǎn)的20％，境外投資限于銀行存款。

20、答案：A本題解析：考查基金認(rèn)購和申購概念的區(qū)分。投資者在開放式基金合同生效后，申請購買基金份額的行為通常被稱為基金的申購。

21、答案：A本題解析：保薦制度，指有資格的保薦人推薦符合條件的公司公開發(fā)行股票和上市，并對所推薦的發(fā)行人的信息披露質(zhì)量和所做承諾提供持續(xù)訓(xùn)示、督促、輔導(dǎo)、指導(dǎo)和信用擔(dān)保的制度。

22、答案：D本題解析：P347-350中小非金融企業(yè)發(fā)行集合票據(jù)應(yīng)制定償債保障措施，并在發(fā)行文件中披露，包括信用增進(jìn)措施、資金償付安排以及其他償債保障措施。企業(yè)發(fā)行集合票據(jù)應(yīng)披露集合票據(jù)債項評級、各企業(yè)主體信用評級以及專業(yè)信用增進(jìn)機(jī)構(gòu)（若有）主體信用評級。

23、答案：B本題解析：招股說明書的有效期為6個月．自中國證監(jiān)會核準(zhǔn)前招股說明書最后一次簽署之日起計算。發(fā)行人可在公司網(wǎng)站刊登招股說明書(申報稿)．所披露的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)一致，且不得早于在中國證監(jiān)會網(wǎng)站披露的時間；預(yù)先披露的招股說明書(申報稿)不能含有股票發(fā)行價格信息。

24、答案：A本題解析：短期融資券的發(fā)行注冊。企業(yè)發(fā)行短期融資券應(yīng)根據(jù)《銀行間債券市場非金融企業(yè)債務(wù)融資工具注冊規(guī)則》在中國銀行間市場交易商協(xié)會注冊。

25、答案：C本題解析：紅籌股不屬于外資股。紅籌股是指在中國境外注冊、在香港上市，但主要業(yè)務(wù)在中國內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來自中國內(nèi)地公司的股票。

26、答案：A本題解析：紅籌股是指在中國境外注冊、在香港上市，但主要業(yè)務(wù)在中國內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來自中國內(nèi)地公司的股票。

27、答案：D本題解析：證券投資基金在不同國家和地區(qū)的稱謂不盡相同，如證券投資基金在美國主要指共同基金(MutualFund)，在英國和我國香港地區(qū)被稱為單位信托基金(U-nitTrust)，在歐洲一些國家被稱為“集合投資基金”或“集合投資計劃”(Col-lectiveInvestmentScheme)，在日本和我國臺灣地區(qū)被稱為證券投資信托基金(SecuritiesInvestmentTrust)等。

28、答案：D本題解析：封閉式基金有固定的存續(xù)期，通常在5年以上，一般為10年或者15年，經(jīng)持有人大會通過并經(jīng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)同意可以適當(dāng)延長期限。

29、答案：A本題解析：企業(yè)可以用自己的積累資金或暫時不用的閑置資金進(jìn)行證券投資。企業(yè)可以通過股票投資實(shí)現(xiàn)對其他企業(yè)的控股或參股，也可以將暫時閑置的資金通過自營或委托專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行證券投資以獲取收益。我國現(xiàn)行的規(guī)定是，各類企業(yè)可參與股票配售，也可投資于股票二級市場；事業(yè)法人可用自有資金和有權(quán)自行支配的預(yù)算外資金進(jìn)行證券投資。

30、答案：B本題解析：《10年期國債期貨合約》實(shí)行持倉限額制度，具體規(guī)定包括：①進(jìn)行投機(jī)交易的客戶某一合約在不同階段的單邊持倉限額規(guī)定包括，合約上市首日起，持倉限額為1000手；交割月份前一個月下旬的第一個交易日起，持倉限額為600手；交割月份第一個交易日起，持倉限額為300手。②進(jìn)行投機(jī)交易的非期貨公司會員持倉限額由交易所另行規(guī)定。③某一合約結(jié)算后單邊總持倉量超過60萬手的，結(jié)算會員下一交易日該合約單邊持倉量不得超過該合約單邊總持倉量的25％。進(jìn)行套期保值交易和套利交易的持倉按照交易所有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

31、答案：C本題解析：2000年3月18日，阿姆斯特丹交易所、布魯塞爾交易所、巴黎交易所簽署協(xié)議，合并為泛歐交易所。2002年又先后合并倫敦國際金融期權(quán)期貨交易所和葡萄牙交易所。

32、答案：C本題解析：按照基金的投資理念劃分，可將證券投資基金劃分為主動型基金和被動型基金。

33、答案：B本題解析：記賬式圉債采取場內(nèi)掛牌、場外簽訂分銷合同和試點(diǎn)商業(yè)銀行柜臺銷售的方式分銷。具體分銷方式以當(dāng)期發(fā)行文件規(guī)定為準(zhǔn)。

34、答案：D本題解析：常見的衍生工具包括遠(yuǎn)期、期貨、期權(quán)、互換等

35、答案：D本題解析：本題屬于記憶類知識點(diǎn)。目前，中國已經(jīng)基本形成了由中央銀行調(diào)控和監(jiān)督、國家銀行為主體、政策性金融與商業(yè)性金融相分離，多種金融機(jī)構(gòu)分工合作、功能互補(bǔ)的現(xiàn)代化金融中介機(jī)構(gòu)體系，并建立了與之相適應(yīng)的金融監(jiān)管體系。

36、答案：C本題解析：A、B、D項均屬于前期準(zhǔn)備階段，C項屬于信息處理階段。

37、答案：C本題解析：利率作為中介目標(biāo)的優(yōu)點(diǎn)，其可控性、可測性和相關(guān)性強(qiáng)，缺點(diǎn)是抗干擾性差等。

38、答案：A本題解析：考查確定可轉(zhuǎn)換債券票面利率的考慮因素。可轉(zhuǎn)換債券的票面利率（或可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票的股息率），是指可轉(zhuǎn)換債券作為一種債券的票面年利率（或優(yōu)先股票股息率），由發(fā)行人根據(jù)當(dāng)前市場利率水平、公司債券資信等級和發(fā)行條款確定，一般低于相同條件的不可轉(zhuǎn)換債券（或不可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票）?？赊D(zhuǎn)換債券應(yīng)半年或1年付息1次，到期后5個工作日內(nèi)應(yīng)償還未轉(zhuǎn)股債券的本金及最后1期利息。

39、答案：D本題解析：考查對股票流動性的理解。通常情況下，大盤股的流動性比小盤股強(qiáng)，上市公司股票流動性比非上市公司強(qiáng)。

40、答案：D本題解析：D項應(yīng)表述為：配備必要的業(yè)務(wù)人員，公司總部至少有5名、擬開展IB業(yè)務(wù)的營業(yè)部至少有2名具有期貨業(yè)務(wù)從業(yè)人員資格的業(yè)務(wù)人員。

41、答案：B本題解析：掛牌股票采取協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式的，全國股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)公司同時提供集合競價轉(zhuǎn)讓安排；掛牌股票采取做市轉(zhuǎn)讓方式的，須有兩家以上從事做市業(yè)務(wù)的主辦券商為其提供做市報價服務(wù)。

42、答案：A本題解析：“銀行的銀行”是指中央銀行與商業(yè)銀行之間帶有管理和被管理性質(zhì)的特殊關(guān)系，它只與商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)發(fā)生業(yè)務(wù)往來，并不與企業(yè)和個人發(fā)生直接的信用關(guān)系。中央銀行面向銀行等金融機(jī)構(gòu)提供的服務(wù)包括：集中保管商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金；作為商業(yè)銀行的最后貸款人；組織全國商業(yè)銀行之間的清算。

43、答案：A本題解析：因?yàn)橛姓庞米鲹?dān)保，短期國庫券幾乎沒有違約風(fēng)險；同時因?yàn)槠谙薅蹋谢钴S的二級市場可供交易，短期國庫券流動性很強(qiáng)。

44、答案：B本題解析：中央銀行票據(jù)簡稱"央票"，是中央銀行為調(diào)節(jié)基礎(chǔ)貨幣而直接面向公開市場業(yè)務(wù)一級交易商發(fā)行的短期債券，是一種重要的貨幣政策日常操作工具，期限通常在3個月至3年。

45、答案：C本題解析：按照發(fā)行和募集方式的不同，可以將資本市場劃分為公募市場和私募市場。

46、答案：B本題解析：在大多數(shù)國家，社?；鸱譃閮蓚€層次：一是國家以社會保障稅等形式征收的全國性社會保障基金；二是由企業(yè)定期向員工支付并委托基金公司管理的企業(yè)年金。在我國，社保基金主要由兩部分組成：一部分是社會保障基金，另一部分為社會保險基金。題干問的在我國，故選擇Ⅰ、Ⅲ。

47、答案：B本題解析：金融租賃公司和汽車金融公司發(fā)行金融債券的條件。金融租賃公司和汽車金融公司發(fā)行金融債券的條件包括：發(fā)行金融債券后資本充足率均應(yīng)不低于8％。

48、答案：C本題解析：辨析契約型基金與公司型基金的區(qū)別。公司型基金依據(jù)投資公司章程營運(yùn)基金。

49、答案：B本題解析：國外學(xué)者認(rèn)為股價變動要比經(jīng)濟(jì)景氣循環(huán)早4～6個月。這是因?yàn)楣善眱r格是對未來收入的預(yù)期，所以先于經(jīng)濟(jì)周期的變動而變動。因此，股票價格水平成為經(jīng)濟(jì)周期變動的靈敏信號或稱為“先導(dǎo)性指標(biāo)”。

50、答案：C本題解析：我國證券市場監(jiān)管機(jī)構(gòu)是國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)。國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)依法對證券市場實(shí)行監(jiān)督管理，維護(hù)證券市場秩序，保障其合法運(yùn)行。同務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)由中國證券監(jiān)督管理委員會及其派出機(jī)構(gòu)組成。

51、答案：A本題解析：在證券交易所內(nèi)，債券成交就是要使買賣雙方在價格和數(shù)量上達(dá)成一致。這一程序必須遵循特殊的原則，即競價原則。這種競價原則的主要內(nèi)容是“三先”，即價格優(yōu)先、時間優(yōu)先、客戶委托優(yōu)先。

52、答案：D本題解析：交易所市場的競價和詢價系統(tǒng)之間也可以進(jìn)行交易，但本系統(tǒng)內(nèi)債券實(shí)行T+0交易模式，跨系統(tǒng)實(shí)行T+1交易模式，即當(dāng)日通過競價系統(tǒng)買入的債券，可于當(dāng)日通過該系統(tǒng)賣出，但要于次一交易日才能通過固定收益綜合電子平臺賣出。

53、答案：B本題解析：目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品主要是由商業(yè)銀行開發(fā)的各類結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品以及在交易所市場上市交易的各類結(jié)構(gòu)化票據(jù)，它們通常與某種金融價格相聯(lián)系，其投資收益隨該價格的變化而變化。

54、答案：D本題解析：證券公司是證券市場的主要中介機(jī)構(gòu)，在證券市場運(yùn)行中發(fā)揮著重要作用。一方面，證券公司是證券市場投融資服務(wù)的提供者，為證券發(fā)行人和投資者提供專業(yè)化的中介服務(wù)；另一方面，證券公司本身也是證券市場重要的機(jī)構(gòu)投資者。

55、答案：C本題解析：考查股票基金的分類。

56、答案：D本題解析：科創(chuàng)板上市公司的股票終止上市后，符合上交所規(guī)定條件的，可以向上交所申請再次上市。

57、答案：D本題解析：報價系統(tǒng)定位于互聯(lián)網(wǎng)市場，以服務(wù)參與人、便利參與人為目的，借鑒互聯(lián)網(wǎng)金融的理念和技術(shù)，具有全網(wǎng)運(yùn)營、自主開放、全時空特點(diǎn)，支持網(wǎng)上信息發(fā)布、網(wǎng)上發(fā)行、網(wǎng)上簽約、網(wǎng)上報價轉(zhuǎn)讓等，實(shí)行每周7天、每天24小時不間斷運(yùn)行，并提供互聯(lián)網(wǎng)、移動設(shè)備等多介質(zhì)、多途徑的參與路徑和工具。

58、答案：A本題解析：約翰.格利和愛德華.肖在20世紀(jì)50年代提出了金融中介在儲蓄-投資轉(zhuǎn)化機(jī)制中的重要作用，揭示了金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)之間相互關(guān)聯(lián)、彼此滲透的關(guān)系。

59、答案：C本題解析：我國的開放式基金于每個交易日估值，并不晚于下一交易日公告份額凈值。Ⅲ項錯誤。

60、答案：C本題解析：中國證監(jiān)會及其派岀機(jī)構(gòu)按照審慎監(jiān)管原則，可以要求基金銷售相關(guān)機(jī)構(gòu)及其股東、實(shí)際控制人報送相關(guān)信息、材料，定期或者不定期對基金銷售相關(guān)機(jī)構(gòu)從事基金銷售業(yè)務(wù)及相關(guān)服務(wù)業(yè)務(wù)的情況進(jìn)行非現(xiàn)場或者現(xiàn)場檢查。

61、答案：D本題解析：以上四個選項均體現(xiàn)了資本市場的多層次性。

62、答案：D本題解析：略。

63、答案：A本題解析：基金投資風(fēng)格是指基金經(jīng)理在資產(chǎn)組合管理過程中所采用的某一特定方式或投資目標(biāo)，是嚴(yán)格按照承諾對資產(chǎn)進(jìn)行配置以獲取預(yù)期收益的投資戰(zhàn)略或計劃。

64、答案：A本題解析：在資產(chǎn)證券化發(fā)展較為成熟的歐美市場，傳統(tǒng)的證券化資產(chǎn)包括銀行的債權(quán)資產(chǎn)和企業(yè)的債權(quán)資產(chǎn)。

65、答案：D本題解析：考查股票定義及性質(zhì)。股票是一種有價證券，其本身沒有價值。股票實(shí)質(zhì)上代表股東對股份公司凈資產(chǎn)的所有權(quán)。股東權(quán)利的轉(zhuǎn)讓應(yīng)與股票占有的轉(zhuǎn)移同時進(jìn)行。

66、答案：B本題解析：市盈率（P／E）倍數(shù)反映了一家公司的股票價值對其凈利潤的倍數(shù)。

67、答案：C本題解析：申請發(fā)行可交換公司債券，應(yīng)當(dāng)符合下列規(guī)定：①申請人應(yīng)當(dāng)是符合《公司法》《證券法》規(guī)定的有限責(zé)任公司或者股份有限公司；②公司組織機(jī)構(gòu)健全，運(yùn)行良好，內(nèi)部控制制度不存在重大缺陷；③公司最近1期末的凈資產(chǎn)額不少于人民幣3億元；④公司最近3個會計年度實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤不少于公司債券1年的利息；⑤本次發(fā)行后累計公司債券余額不超過最近1期末凈資產(chǎn)額的40%；⑥本次發(fā)行債券的金額不超過預(yù)備用于交換的股票按募集說明書公告目前20個交易日均價計算的市值的70%，且應(yīng)當(dāng)將預(yù)備用于交換的股票設(shè)定為本次發(fā)行的公司債券的擔(dān)保物；⑦經(jīng)資信評級機(jī)構(gòu)評級，債券信用級別良好；⑧不存在《公司債券發(fā)行試點(diǎn)辦法》第八條規(guī)定的不得發(fā)行公司債券的情形。

68、答案：D本題解析：與滬港通下投資者跨境相互到對方市場直接買賣股票的模式不同，滬倫通是將境外基礎(chǔ)股票轉(zhuǎn)換為存托憑證實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品跨境，存托憑證的交易結(jié)算安排與本地的股票品種接近，以方便投資者按照本地的交易習(xí)慣和交易時間完成交易結(jié)算。目前，CDR設(shè)有一定的投資者適當(dāng)性門檻。投資者可根據(jù)存托協(xié)議的約定，享有分紅、派息、配股等權(quán)益及行使表決權(quán)等權(quán)利。中英兩地符合要求的證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)可根據(jù)相關(guān)規(guī)定申請開展跨境轉(zhuǎn)換業(yè)務(wù)。

69、答案：B本題解析：證券市場的結(jié)構(gòu)可以有許多種．但較為重要的結(jié)構(gòu)有：層次結(jié)構(gòu)、品種結(jié)構(gòu)、交易場所結(jié)構(gòu)。

70、答案：D本題解析：我國的混合資本債券是指商業(yè)銀行為補(bǔ)充附屬資本發(fā)行的、清償順序位于股權(quán)資本之前但列在一般債務(wù)和次級債務(wù)之后、期限在15年以上、發(fā)行之日起10年內(nèi)不可贖回的債券。

71、答案：D本題解析：本題主要考查國內(nèi)金融市場的概念。

72、答案：A本題解析：考查權(quán)證的分類。按照權(quán)證行權(quán)的基礎(chǔ)資產(chǎn)或標(biāo)的資產(chǎn)，可將權(quán)證分為股權(quán)類權(quán)證、債權(quán)類權(quán)證以及其他權(quán)證。按照權(quán)證行權(quán)所買賣的標(biāo)的股票來源不同，可分為認(rèn)股權(quán)證和備兌權(quán)證。按照持有人權(quán)利的性質(zhì)不同，權(quán)證分為認(rèn)購權(quán)證和認(rèn)股權(quán)證。按照權(quán)證的內(nèi)在價值，可分為平價權(quán)證、價內(nèi)權(quán)證和價外權(quán)證。按照權(quán)證持有人行權(quán)的時間不同，可以將權(quán)證分為美式權(quán)證、歐式權(quán)證、百慕大式權(quán)證等。

73、答案：D本題解析：申請證券、期貨投資咨詢從業(yè)資格的機(jī)構(gòu)，若分別從事證券或者期貨投資咨詢業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，有5名以上取得證券、期貨投資咨詢從業(yè)資格的專職人員；同時從事證券和期貨投資咨詢業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，有10名以上取得證券、期貨投資咨詢從業(yè)資格的專職人員。

74、答案：A本題解析：國家股是國有股權(quán)的組成部分，國有股股利收入納入了國有資產(chǎn)經(jīng)營預(yù)算，國有資產(chǎn)折價入股需要按規(guī)定進(jìn)行評估確認(rèn)。

75、答案：D本題解析：《中華人民共和國公司法》規(guī)定，股票采用紙面形式或者國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他形式。股票應(yīng)當(dāng)載明下列主要事項：公司名稱、公司成立的日期、股票種類、票面金額及代表的股份數(shù)、股票的編號。

76、答案：B本題解析：考查基金認(rèn)購和申購的概念區(qū)分。在基金募集期內(nèi)購買基金份額的行為通常被稱為基金的認(rèn)購。

77、答案：A本題解析：本題考查證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的概念。證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)是指證券公司接受客戶委托代*客戶買賣有價證券的業(yè)務(wù)。

78、答案：D本題解析：行為金融學(xué)認(rèn)為心理因素是影響投資決策和資產(chǎn)定價不可或缺的重要因素，主要通過投資者對資產(chǎn)價格走勢的預(yù)期來體現(xiàn)。

79、答案：D本題解析：分析一個行業(yè)，主要從以下這幾方面入手：（1）行業(yè)或產(chǎn)業(yè)競爭結(jié)構(gòu)；（2）行業(yè)可持續(xù)性；（3）抗外部沖擊的能力；（4）監(jiān)管及稅收待遇；（5）勞資關(guān)系；（6）財務(wù)與融資問題；（7）行業(yè)估值水平。

80、答案：A本題解析：大額可轉(zhuǎn)讓定期存單亦稱大額可轉(zhuǎn)讓存款證，是銀行印發(fā)的一種定期存款憑證，憑證上印有一定的票面金額、存入和到期日以及利率，到期后可按票面金額和規(guī)定利率提取全部本利，逾期存款不計息。利率既有固定的，也有浮動的，一般比同期限的定期存款的利率高；不能提前支取，但是可以在二級市場上流通轉(zhuǎn)讓。利率高低取決于發(fā)行銀行的信用評級和存單的