企業(yè)研究論文-客觀認(rèn)識(shí)現(xiàn)階段家族企業(yè)的合理性及問題.doc

企業(yè)研究論文-客觀認(rèn)識(shí)現(xiàn)階段家族企業(yè)的合理性及問題摘要：近年來，學(xué)界對家族企業(yè)的討論的一些觀點(diǎn)實(shí)屬偏激。文章對家族企業(yè)做出了一個(gè)客觀公正的評(píng)價(jià)，分析了家族企業(yè)存在的合理性及其先天性不足等問題，旨在促進(jìn)家族企業(yè)的健康發(fā)展。關(guān)鍵詞：家族企業(yè)；合理性；問題一、現(xiàn)階段我國家族企業(yè)存在的合理性現(xiàn)實(shí)中，企業(yè)的創(chuàng)業(yè)者首先選擇家族制并不是認(rèn)真地比較了各種不同的制度績效差異后的選擇結(jié)果，而是他們創(chuàng)業(yè)時(shí)不得不做出的制度選擇。（一）拓寬籌資渠道的需要資本所有者對企業(yè)的投資活動(dòng)本質(zhì)上是物質(zhì)資本所有者與人力資本所有者之間就要素使用權(quán)進(jìn)行的交易活動(dòng)。由于人力資本的質(zhì)量難以觀察和量化，物質(zhì)資本所有者在投資前，為了規(guī)避信息不對稱下的交易風(fēng)險(xiǎn)，往往要求創(chuàng)業(yè)者提供足夠的資產(chǎn)抵押和足以證明其企業(yè)家素質(zhì)的良好經(jīng)營記錄（張維迎，1999）。這樣，家族企業(yè)就成為人力資本所有者在取得向外部潛在投資者融資之前，顯示企業(yè)家信息、提供資產(chǎn)抵押的重要載體。此外，企業(yè)初創(chuàng)時(shí)期的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)無疑很大，商業(yè)銀行出于對自身效益和風(fēng)險(xiǎn)考慮，一般不愿意向這類企業(yè)提供融資。這樣，家族企業(yè)在初創(chuàng)期或規(guī)模不大時(shí)不得不利用家族的信任網(wǎng)絡(luò)來解決籌資問題?？v觀世界上大型企業(yè)的成長史，它們幾乎都是由創(chuàng)業(yè)家族開辟的家族生意逐步發(fā)展而成，如福特、杜邦等，其中的一些企業(yè)至今仍受到創(chuàng)業(yè)家族成員的控制或影響。因此，家族企業(yè)制度在很大程度上可以看作是我國乃至世界范圍內(nèi)創(chuàng)業(yè)階段企業(yè)無法跨越的一個(gè)階段。（二）發(fā)育不成熟的要素市場的需要成熟的市場不僅需要發(fā)達(dá)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)，而且要求相應(yīng)的法律制度來規(guī)范人們在市場交易中的產(chǎn)權(quán)關(guān)系。發(fā)達(dá)國家通過公司法、合同法等對公司行為以及交易市場中的權(quán)利關(guān)系作了明確規(guī)定，尤其對上市公司都有嚴(yán)格的公示制度，他們的資本市場上存在著眾多的投資者，投資者可以根據(jù)市場上獨(dú)立的證券公司、審計(jì)機(jī)構(gòu)對公司經(jīng)營業(yè)績以及經(jīng)營者行為的客觀分析進(jìn)行股票買賣。而在我國，資本市場、經(jīng)理市場等要素市場發(fā)育程度很低，缺乏針對經(jīng)理人的詳細(xì)記錄，也很難對經(jīng)理人做出準(zhǔn)確評(píng)價(jià)，導(dǎo)致企業(yè)很難從經(jīng)理市場上聘到合適的經(jīng)營者。由于市場不能對經(jīng)營者行為進(jìn)行有效的約束，由非家族成員擔(dān)任企業(yè)的經(jīng)理，代理成本和風(fēng)險(xiǎn)必然很大，這樣家族企業(yè)是不會(huì)輕易地把經(jīng)營權(quán)交出去的。綜上所述，在市場發(fā)育程度較低的情況下，家族企業(yè)在我國仍有難以替代的優(yōu)勢。（三）低信任度的社會(huì)結(jié)構(gòu)和我國傳統(tǒng)文化的需要在東西方社會(huì)制度結(jié)構(gòu)中，家庭制度的地位和作用有很大不同。正如費(fèi)孝通在“差序格局”一文中所論述的，西方社會(huì)是團(tuán)體格局的社會(huì)結(jié)構(gòu)。在這種社會(huì)里，首先假定了團(tuán)體的存在，強(qiáng)調(diào)個(gè)人的獨(dú)立和平等，是個(gè)人主義的社會(huì)結(jié)構(gòu)，家庭的概念和含義較為簡單，以生育為主要功能，是暫時(shí)性的。而在我國傳統(tǒng)文化中，家庭及家族利益和聲譽(yù)遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于其他組織。我國的傳統(tǒng)社會(huì)是差序格局的，人與人關(guān)系的親疏遠(yuǎn)近是以自我為中心所形成的同心圓束，與別人所形成的社會(huì)關(guān)系像水的波紋一般一圈圈推出去，愈推愈薄，也愈推愈遠(yuǎn)。這種社會(huì)格局下家的概念具有極大的伸縮性，可以根據(jù)需要沿著差續(xù)向外擴(kuò)大。因而，我國傳統(tǒng)意義上的家在結(jié)構(gòu)上是一個(gè)氏族，它不僅僅限于生育功能，而是一個(gè)事業(yè)組織。正是因?yàn)槲覈鴤鹘y(tǒng)倫理的中心是“推己及人”中的自己，人與人之間的關(guān)系都是以自己為中心，所有的關(guān)系都是自己的關(guān)系。因而，人們之間的社會(huì)信任也以家族主義為衡量標(biāo)準(zhǔn)，形成了對家族內(nèi)部的高信任度和對外人的低信任度。美籍日本學(xué)者福山認(rèn)為，企業(yè)的發(fā)展要依靠三種資本：物質(zhì)資本、人力資本及社會(huì)資本，其中社會(huì)資本的影響超過前兩種資本。所謂社會(huì)資本，按照科曼的說法，就是指人們在一個(gè)組織中為了共同的目的相互信任、相互合作的能力。通常社會(huì)信任的出現(xiàn)和傳遞，主要通過文化機(jī)制，如宗教、習(xí)俗以及種族的價(jià)值觀等的漸進(jìn)演變。在西方社會(huì)，基督教是人們的信仰共同體，法律、法規(guī)和市場發(fā)育的成熟形成了完善的契約制度，因而形成了較高的一般信任。而在我國，由于傳統(tǒng)家族制度、家族文化的影響形成了以家族關(guān)系為主的特殊信任，構(gòu)成了對家人以較高的信任，對一般人一般不信任。這種信任導(dǎo)致了對我國企業(yè)成長至為重要的社會(huì)資本的先天不足，迫使私營企業(yè)在創(chuàng)業(yè)過程中不得不主要依靠家人。（四）節(jié)約交易費(fèi)用的需要科斯1937首次提出了交易費(fèi)用的概念，用以解釋企業(yè)的存在及其邊界。他認(rèn)為使用市場協(xié)調(diào)和配置資源存在交易費(fèi)用，而企業(yè)作為另一種協(xié)調(diào)和配置資源的機(jī)制可以節(jié)約交易費(fèi)用。但是隨著企業(yè)的擴(kuò)張，企業(yè)的組織管理費(fèi)用增加，企業(yè)的成長邊界和效率取決于總費(fèi)用的比較，當(dāng)企業(yè)內(nèi)部組織一筆交易的成本等于通過公開市場完成同一筆交易的成本時(shí)，企業(yè)達(dá)到邊界。用制度經(jīng)濟(jì)學(xué)解釋就是：當(dāng)家族企業(yè)相對于其他類型的企業(yè)組織來說，能夠節(jié)約企業(yè)的總費(fèi)用時(shí)，家族企業(yè)就是有效率的，否則是無效率的。首先，高昂代理成本的存在誘使了家族企業(yè)。根據(jù)現(xiàn)代企業(yè)理論，企業(yè)是一組契約的集合，必定存在著契約的不完全問題，而現(xiàn)代企業(yè)制度是以兩權(quán)分離為典型特征的，在所有權(quán)與管理權(quán)分離的情況下，由于所有者與管理者之間的信息不對稱，加上道德風(fēng)險(xiǎn)及不確定性問題的存在，所有者與管理者的目標(biāo)函數(shù)可能不一致，因而容易產(chǎn)生代理人的機(jī)會(huì)主義行為從而損害委托人的利益。要解決這種代理問題，要么通過加強(qiáng)監(jiān)督，要么對代理者配之以相應(yīng)的剩余索取權(quán)，這兩種做法都會(huì)增加企業(yè)的代理成本。同時(shí)，完整的委托-代理關(guān)系的產(chǎn)生還要求有完善的經(jīng)理人市場，而我國目前的市場體系發(fā)育不完善，也增加了作為資本所有者為找到合格經(jīng)理人的事前交易費(fèi)用。在家族企業(yè)中，資本所有者掌握著企業(yè)的高層決策權(quán)，不存在資本所有者與管理者的代理問題。因而降低了事前的交易費(fèi)用。其次，較小的企業(yè)規(guī)模使家族制成為最實(shí)惠的選擇?？疾烀绹髽I(yè)的發(fā)展史，當(dāng)家族企業(yè)的規(guī)模發(fā)展到一定水平，其經(jīng)理變得愈加職業(yè)化時(shí)，企業(yè)的管理權(quán)就會(huì)和所有權(quán)分開，家族式企業(yè)就會(huì)被現(xiàn)代企業(yè)所取代。我國現(xiàn)階段的家族企業(yè)，發(fā)展歷史較短，規(guī)模較小，企業(yè)的創(chuàng)業(yè)者們的能力能夠支撐這種狀態(tài)的企業(yè)發(fā)展，相應(yīng)地也可以節(jié)省企業(yè)交易費(fèi)用。應(yīng)該說明，證明家族企業(yè)存在的合理性，并不是說家族企業(yè)沒有問題。二、現(xiàn)階段我國家族企業(yè)制度存在的問題（一）單一產(chǎn)權(quán)，限制了企業(yè)的發(fā)展規(guī)模家族企業(yè)在規(guī)模、能力方面的缺陷使其難以適應(yīng)激烈競爭的市場環(huán)境。在現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)條件下，競爭日趨激烈，殘酷的市場環(huán)境對企業(yè)提出了很高的要求，而許多家族企業(yè)規(guī)模較小，缺乏抵御外部風(fēng)險(xiǎn)的能力；另一方面，一些家族企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、實(shí)際資金存量等重要財(cái)會(huì)信息往往不如實(shí)披露，導(dǎo)致外部投資者與債權(quán)人對企業(yè)財(cái)務(wù)信息的信任度較低，往往不敢向家族企業(yè)提供資金，這在很大程度上制約了這類企業(yè)的融資能力。上述這兩種能力的缺失極大地限制了企業(yè)的生存和發(fā)展空間，使其難以適應(yīng)激烈競爭的市場環(huán)境。（二）二權(quán)合一，無法構(gòu)建先進(jìn)的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)由于家族企業(yè)是少數(shù)家族成員投資興辦，企業(yè)的所有權(quán)基本上由本家族內(nèi)部人員所擁有，企業(yè)的幾乎所有的決策都由企業(yè)主做主，致使企業(yè)主整日陷入繁雜的事務(wù)中，很難避免決策的盲目性和隨意性。同時(shí)，處于企業(yè)高層的其他家族成員利用這種高度集中的所有權(quán)結(jié)構(gòu)，全面控制了企業(yè)的各項(xiàng)權(quán)力，整個(gè)企業(yè)的運(yùn)作處于一種不公開、不透明的狀態(tài)，因而難以在企業(yè)內(nèi)部形成規(guī)范、高效的秩序，即使某些家族企業(yè)能夠聘請外來人員經(jīng)營企業(yè)，也不愿意讓代理人獲得相應(yīng)的權(quán)益份額，也就無法形成對代理人的有效的激勵(lì)。另一方面，代理人也是“經(jīng)濟(jì)理性人”，也會(huì)在